Finances – Page 60

Generali renforce ses fonds propres

L’assureur italien Generali va réaliser 600 millions d’euros d’économies pour renforcer ses fonds propres.

Generali va renforcer ses fonds propres en économisant 600 millions d’euros, en capitalisant ses bénéficies et en cédant des actifs non stratégiques. Generali souhaiterait se séparer de la banque privée suisse BSI Group ( 2 milliards d’euros de fonds propres au 30 juin).

En renforçant ses fonds propres, Generali souhaiterait bénéficier d’une note AA des agences de notation. Generali bénéficie actuellement de la note A.

Generali espère dégager une rentabilité de ses fonds propres (RoE) de 13% en moyenne, permettant ainsi un résultat d’exploitation supérieur à 5 milliards d’euros par an.

Mario Greco, directeur général de Generali, a déclaré qu’il n’y avait « pas de plan concernant des acquisitions en Europe de l’Est« . Generali vient d’acquérir le solde du capital de GPH pour 2,5 milliards d’euros.

Nikhil Srinivasan vient d’être nommé responsable des investissements de Generali, et Carsten Schildknecht a quant a lui été nommé directeur des opérations de Generali.

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source: france24.com

Wells Fargo: bénéfices records

Wells Fargo a enregistré un bénéfice record au 4ème trimestre 2012.

Grâce à une forte hausse des prêts aux particuliers et aux entreprises, Wells Fargo a enregistré une bénéfice net de 5,1 milliards de dollars au 4ème trimestre 2012, en hausse de 24%.

Le produit net bancaire de Wells Fargo a augmenté de 7% à 21,9 milliards de dollars au 4ème trimestre 2012.

Wells Fargo a en effet vu son activité de prêts augmenter de 16,9 milliards au 4ème trimestre, pour un total de 799,6 milliards de dollars de prêts aux particuliers et aux entreprises.

Les provisions pour créances douteuses de Wells Fargo se sont élevées à 2,1 milliards de dollars en termes nets ( 1,05% en moyenne du total des prêts consentis en rythme annualisé).

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source: le Figaro

Augmentation de capital de Commerzbank ?

Commerzbank, deuxième banque allemande, envisagerait une augmentation de capital.

L’action Commerzbank était en net recul ce vendredi; les rumeurs d’augmentation de capital de Commerzbank se font de plus en plus insistantes.

A 12h20 GMT, l’action Commerzbank cédait 2,65% à 1,6530 euro dans des volumes près de 1,5 fois supérieurs à leur moyenne quotidienne sur 90 séances. L’indice Stoxx 600 du secteur bancaire européen restait quant à lui inchangé.

Commerzbank a bénéficié de 18 milliards d’euros d’aides publiques durant la crise. Mais la banque allemande montre certaines difficultés à redresser la barre. Au 3ème trimestre 2012, Commerzbank a réalisé des résultats inférieurs aux prévisions.

Le ratio de solvabilité « core Tier 1 » de Commerzbank ressortait à 12,2% fin septembre et la direction de la banque allemande a déclaré tabler sur un ratio « confortablement supérieur » à 9% cette année afin de se conformer aux nouvelles normes de Bâle III.

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source: Reuters

Nouveau billet de 5 euros

La BCE vient de dévoiler le nouveau billet de 5 euros qui sera en circulation dès le 2 mai dans la zone euro.

Mario Draghi, président de la BCE, a présenté aujourd’hui le nouveau billet de 5 euros. Ce nouveau billet de 5 euros sera mis en circulation dans toute la zone euro dès le 2 mai 2013.

Selon Mario Draghi, cette nouvelle série de billets de 5 euros, baptisée « Europe », sera plus intelligente et plus sûre que la première série.

Le nouveau billet de 5 euros ressemble fort à l’ancien, avec le même format, la couleur grise et le graphisme des époques et styles architecturaux de la première série.

La BCE lancera progressivement dans les années à venir les nouveaux billets de 10, 20, 50, 100, 200 et 500 euros. Le nouveau billet de 10 euros est prévu courant 2014.

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source: AFP

Qui va reprendre Euronext ?

Deutsche Börse n’est finalement plus intéressé par la reprise d’Euronext. Qui rependra Euronext ?

Euronext, l’opérateur des Bourses de Paris, d’Amsterdam et de Bruxelles, est toujours à vendre. Deutsche Börse n’est en effet plus intéressé par la reprise d’ Euronext. Deutsche Börse avait pourtant déjà tenté de racheter Euronext à 3 reprises depuis 2003, sans succès.

Afin d’expliquer le refus de Deutsche Börse de reprendre Euronext, un cadre dirigeant de l’opérateur allemand a déclaré: « l’attractivité de l’activité de négociation d’actions a fortement diminué« . La négociation d’actions ne représentant plus que 10% du résultat d’exploitation de Deutsche Börse. L’ouverture du marché des transactions boursières à des banques et plates-formes alternatives en 2007 a fortement impacté les marges de Deutsche Börse.

Les activités européennes d’Euronext seront bientôt séparées des activités de sa maison mère NYSE Euronext suite à l’OPA de 8,2 milliards de dollars d’IntercontinentalExchange sur NYSE Euronext.

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source: les Echos

Augmentation de capital de la BEI

L’augmentation de capital de la BEI vient d’être approuvée.

La BEI vient d’approuver, à l’unanimité, l’augmentation de capital de 10 milliards d’euros de la Banque européenne d’investissement.

Avec cette augmentation de capital, la BEI pourra désormais prêter 60 milliards d’euros supplémentaires pour soutenir les investissements et contribuer à la croissance économique en Europe.

La BEI souhaite que sa capacité de prêt soit utilisée avec efficacité dans l’ensemble des États membres afin d’attirer les investisseurs privés.

Ces 60 milliards d’euros de prêts supplémentaires de la BEI sont prévus sur une période de 3 ans, dans l’ensemble de l’UE et dans les secteurs de l’innovation, de l’éducation, des PME, des énergies propres et des infrastructures.

Ces 60 milliards d’euros de prêts supplémentaires de la BEI s’ajouteront aux 50 milliards d’euros de prêts habituellement accordés sur une année normale ( voir Vers une hausse de la capacité de prêts de la BEI ?).

Le Pacte de croissance prévoyait aussi la mise en place par la BEI de « project bonds » pour financer des infrastructures de transport et d’énergie. Pour ce faire, la BEI s’appuiera sur une enveloppe de 230 millions d’euros fournie par le budget européen, permettant ainsi de lever plus de 4 milliards d’euros sur les marchés.

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source: AFP

Nouveaux secrétaires généraux adjoints nommés à l’ AMF

L’ AMF vient de nommer 2 nouveaux secrétaires généraux adjoints.

Ainsi, Martine Charbonnier et Guillaume Eliet ont été nommés aux postes de secrétaires généraux adjoints de l’ AMF.

Auparavant, Martine Charbonnier siégeait au conseil d’administration et au comité d’audit de plusieurs groupes cotés. Martine Charbonnier occupera désormais le poste de secrétaire générale adjointe chargée de la direction des émetteurs et de la direction des affaires comptables de l’AMF, et ce dès le 14 janvier.

Guillaume Eliet, directeur de la gestion d’actifs de l’ AMF depuis 2010, occupera désormais le poste de secrétaire général adjoint chargé de la direction de la gestion d’actifs de l’ AMF, tout en conservant son poste de directeur de la gestion d’actifs ( voir aussi De Juvigny secrétaire général de l’ AMF).

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Lecture de la crise économique et financière à la lumière de la pensée économique

source: Reuters

Plan de réduction des coûts chez ING

L’ assureur néerlandais ING devrait procéder prochainement à un nouveau plan de réduction des coûts.

Afin de se conformer aux nouvelles normes réglementaires de Bâle III ( hausse du ratio de fonds propres dur des banques) et se prémunir contre ses créances toxiques, le groupe ING devrait bientôt réduire ses coûts. Jan Hommen, directeur général d’ ING, a ainsi déclaré: « Les coûts des créances à risque ont augmenté à cause du ralentissement économique et nous ne prévoyons pas d’amélioration rapide« .

En septembre, ING avait annoncé un nouveau plan social avec la suppression de 2350 postes en Europe. En 2011, ING avait déjà procédé à un plan social de 2700 emplois aux Pays-Bas.

Afin de se conformer aux nouvelles normes de Bâle III, Deutsche Bank avait annoncé une réduction des bonus, des suppressions d’emplois ainsi que des cessions d’actifs. Quant à UBS, la banque suisse a annoncé 10 000 suppressions d’emplois.

Le groupe ING a bénéficié de 10 milliards d’euros d’aides publiques en 2008.

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Formation finance: réformer de Bale II et ses implications, vers Bale III ?

source: Reuters

Rabobank quitte l’ Euribor

Afin de préserver son image, Rabobank a décidé de quitter l’ Euribor.

Rabobank est donc désormais la plus grande banque européenne à quitter l’ Euribor. Rabobank n’a pas apporté de contribution à la fixation de l’ Euribor ce vendredi.

La banque allemande Dekabank et la banque américaine Citigroup ont elles-aussi récemment quitté le groupe des banques contribuant à la fixation des taux interbancaires Euribor.

Avec le scandale du Libor et de l’ Euribor ( voir Remplacement du Libor ?), les banques européennes s’interrogent désormais sur l’intérêt de leur présence dans le groupe des établissements contribuant à la fixation des taux interbancaires.

Rabobank n’envisage cependant pas de sortir du Libor.

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Plateformes de trading électronique

source: Reuters

Rachat de Duff & Phelps par Carlyle

Un consortium mené par le fonds Carlyle s’apprête à racheter la banque d’affaires indépendante Duff & Phelps.

Un consortium d’investisseurs privés mené par le fonds Carlyle, en association avec le fonds américain Stone Point Capital, la banque suisse Pictet & Cie et le groupe Rothschild, s’apprête à racheter la banque d’affaires américaine Duff & Phelps.

Ce rachat permettra à Duff & Phelps d’être valorisée à 665,5 millions de dollars. Les acheteurs verseront 15,55 dollars par action en numéraire, soit 19,2 % de plus que la dernière cotation en Bourse de Duff & Phelps, au 28 décembre 2012.

Le rachat de Duff & Phelps par le consortium d’investisseurs privés mené par Carlyle devrait être finalisé au 1er trimestre 2013.

Les parts respectives des 4 investisseurs privés au capital de Duff & Phelps ne pourront excéder 35 %. 2 représentants des fonds Carlyle et Stone Point Capital siégeront au conseil d’administration de Duff & Phelps, aux côtés de 2 représentants de l’équipe de direction et de 3 directeurs indépendants.

Les analystes de Bloomberg prévoient une hausse de 17% des revenus de Duff & Phelps en 2013, à 465,8 millions de dollars.

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source: lesechos.fr